El financiamiento del vendedor es una estrategia que cada vez más empresas utilizan para mejorar sus ventas y captar la atención de los compradores. En este artículo, exploraremos en profundidad qué es el financiamiento del vendedor, cómo funciona y por qué puede ser una opción atractiva tanto para los vendedores como para los compradores. Además, te daremos algunos ejemplos prácticos para que puedas comprender mejor esta modalidad de financiamiento y aprovecharla en tu negocio. Si estás buscando nuevas formas de incrementar tus ventas y fidelizar a tus clientes, ¡no te pierdas esta interesante lectura!
¿Qué es la financiación del vendedor?
Financiamiento del vendedoro “nota del vendedor” es un método para que los compradores financien la compra de un negocio negociando una forma de financiación con el vendedor.
¿Cómo funciona la financiación del vendedor en el sector inmobiliario?
Con la financiación del vendedor o “financiación del propietario”, el vendedor de una empresa acepta financiar una parte del precio de venta, lo que significa que el vendedor acepta una parte del precio total de compra en forma de una serie de pagos diferidos.
Una parte importante de las transacciones de compraventa de viviendas y de pequeñas y medianas empresas (PYME) implican financiación por parte del vendedor.
Con la financiación del vendedor, el vendedor acepta recibir un pagaré del comprador por la parte impaga del precio de compra.
Si bien la financiación del vendedor es menos común en el mercado medio, ocurre ocasionalmente, aunque en cantidades significativamente menores (es decir, del 5% al 10% del volumen total de transacciones).
Por lo general, el vendedor ofrece financiación cuando el comprador no dispone de otras fuentes de financiación y la transacción está a punto de fracasar por este motivo.
¿Qué es el anuncio de un vendedor en fusiones y adquisiciones?
Una factura de vendedor tiene como objetivo cerrar la brecha entre el precio de venta del vendedor y la cantidad que el comprador puede pagar.
Sin embargo, proporcionar financiación a un comprador implica un riesgo importante, sobre todo porque el vendedor es una persona con recursos limitados y no un prestamista institucional.
El vendedor debe examinar cuidadosamente al comprador solicitando un informe crediticio, llamando a referencias personales o contratando a un tercero para que realice una verificación de antecedentes en profundidad.
Si todo va bien y el comprador cumple con sus obligaciones de pago, la confirmación del vendedor puede permitir una venta más rápida a pesar del riesgo asumido.
Solicitar un préstamo bancario puede llevar mucho tiempo, pero a veces el resultado es una carta de rechazo, ya que los prestamistas pueden mostrarse reacios a proporcionar financiación para la compra de una pequeña empresa no establecida.
Condiciones de financiación del vendedor: plazo y tipos de interés
Una nota de vendedor es una forma de financiación en la que el vendedor se compromete oficialmente a recibir parte del precio de compra, es decir, el producto de la compra, en una serie de pagos futuros.
Es importante recordar que los pagarés del vendedor son una forma de financiación de deuda y, por lo tanto, son valores que devengan intereses.
Sin embargo, si se utiliza otra deuda senior garantizada para financiar la transacción, las Notas del Vendedor estarán subordinadas a los tramos de deuda senior (que tienen una mayor prioridad).
La mayoría de los bonos de vendedor tienen un plazo de alrededor de 3 a 7 años, con tasas de interés que oscilan entre el 6% y el 10%.
- Plazo = 3 a 7 años
- Tasa de interés = 6% a 10%
Debido a que los bonos del vendedor son títulos de deuda no garantizados, la tasa de interés tiende a ser más alta para reflejar el mayor riesgo.
Financiación del vendedor al vender una casa: ejemplo de una propiedad
Supongamos que un vendedor de una casa, es decir, el propietario, ha fijado el precio de venta de su casa en 2 millones de dólares.
- Precio de venta de la casa = $2 millones
Un comprador interesado pudo obtener el 80% del precio total de compra mediante un préstamo hipotecario bancario por un importe de 1,6 millones de dólares.
Sin embargo, el comprador sólo tiene $150,000 en efectivo, lo que significa que hay un déficit de $250,000.
- Préstamo hipotecario = $1,6 millones
- Saldo de efectivo del comprador = $150,000
- Falta de compradores = $250,000
Si el propietario decide correr el riesgo, el déficit de financiación de 250.000 dólares se puede cubrir mediante financiación del propietario, normalmente estructurada en forma de pagaré (y luego se podría completar la venta de la casa).
Luego, el vendedor y el comprador negocian los términos de la factura del vendedor y los escriben en un documento que establece las tasas de interés, los pagos de intereses programados y la fecha de vencimiento en la que se debe pagar el capital restante.
En comparación con las hipotecas tradicionales, la financiación del vendedor tiende a tener pagos iniciales más altos (aproximadamente entre el 10 % y el 20 %) y pagos de intereses con plazos de préstamo más cortos porque lo más probable es que el propietario no quiera ser un “prestamista” durante décadas.
