¿Qué es el valor residual?

El valor residual es un valor estimado basado en los ingresos netos que una empresa espera recibir por la venta o disposición de un activo fijo al final de su vida útil. El término también se puede utilizar para referirse al valor esperado de un vehículo (u otro activo) al final de su plazo de arrendamiento. En contabilidad, el valor de rescate a veces se usa indistintamente con el valor de rescate. Sin embargo, los dos términos tienen definiciones ligeramente diferentes. El valor residual de un activo se utiliza para calcular su valor residual.

¿Cuál es la fórmula del valor residual?

La fórmula para el valor residual es:

Valor residual = valor residual estimado – costos de eliminación estimados

¿Cómo calculo el valor residual?

El cálculo del valor residual puede variar ligeramente según la industria, pero la teoría es la misma en todos los casos. El valor residual se determina restando los costos de disposición estimados del valor residual estimado del activo. Dado que el cálculo se produce al comienzo de la vida de un activo, se debe estimar su valor futuro.

La gerencia puede estimar el valor residual del activo y los costos potenciales de disposición revisando transacciones recientes con activos comparables en una industria similar. A menudo se supone simplemente que el valor residual de un activo es cero.

Valor residual del activo

El valor residual de un activo es el valor en libros que permanece en el balance de la empresa al final de su vida útil. La vida útil es el período durante el cual se espera que el activo genere ingresos para la empresa, y también es el período durante el cual se depreciará el activo. Si está completamente cancelado en el balance de la empresa, es posible que aún tenga algún valor para la empresa que pueda realizarse en una eventual venta del activo usado. Este valor permanece en el balance hasta que se vende el activo.

Costos de enajenación de activos

El costo de venta de un activo incluye los gastos directamente relacionados con la disposición del activo. La Compañía podrá incurrir en costos para retirar, vender o destruir el activo. Una vez determinados estos dos valores estimados (valor residual y costes de eliminación), se puede calcular el valor residual.

¿Cómo se utiliza el valor residual en el arrendamiento de un automóvil?

Al arrendar un automóvil, el valor residual es el valor restante al final del plazo del arrendamiento. La agencia de crédito determina el valor residual del arrendamiento de un automóvil basándose en modelos de datos históricos y estimaciones futuras proyectadas. El valor residual del arrendamiento de un automóvil se utiliza para calcular el pago mensual del arrendamiento de su automóvil. Cuanto mayor sea el valor residual de un automóvil al final del plazo del arrendamiento, menores serán los pagos mensuales del arrendamiento y viceversa.

El valor residual de su vehículo lo determinará la agencia de crédito al comienzo del plazo de arrendamiento. El valor residual del vehículo se basa en varios factores, incluido el valor de reventa esperado y la confiabilidad.

Ejemplos de factores de mercado que pueden influir en el valor residual del vehículo:

• Cambios en las preferencias de los consumidores.
• Fluctuaciones en los precios del gas.
• Disponibilidad y gama de vehículos de competición.
• Mejoras y avances tecnológicos en los nuevos modelos de vehículos

Si el valor residual de su vehículo es mayor, esto significa que la depreciación esperada del vehículo durante el plazo del arrendamiento es menor. Esto suele ir acompañado de una tasa de arrendamiento más baja. Alternativamente, un valor residual más bajo significa que es probable que el vehículo pierda más valor durante el plazo del arrendamiento. A cambio, existen tasas de arrendamiento más altas.

Los principales factores que afectan el pago del arrendamiento de su automóvil incluyen:

• Valor residual del vehículo.
• Tasa de interés actual
• Impuestos aplicables

Arrendamiento cerrado de autos

Con un arrendamiento a plazo fijo, el arrendador (la empresa que te alquila el coche) asume el riesgo de depreciación. Si el valor de mercado de su vehículo al final de su arrendamiento es menor que el valor residual estimado originalmente determinado por la agencia financiera, usted no está obligado a pagar la diferencia.

Arrendamiento permanente de automóviles

En el arrendamiento a perpetuidad, el arrendatario (la persona que alquila el coche) asume el riesgo de pérdida de valor. Si el valor justo de mercado de su vehículo al final de su arrendamiento es menor que el valor residual estimado determinado originalmente por la agencia financiera, es posible que deba pagar la diferencia entre el valor residual del automóvil y su valor justo de mercado actual.

¿Cómo se utiliza el valor residual para calcular la depreciación?

El valor residual de un activo se utiliza para determinar su base de depreciación. Cuando una empresa adquiere un activo, lo registra en su balance a su costo original.

Ejemplos de costos de adquisición:

• Precio de compra (menos cualquier descuento)
• Costos de flete y envío
• IVA
• Costes de instalación
• Cualquier otra tarifa de entrega o instalación

La base depreciable del activo es su costo original menos su valor residual. La base de depreciación es el valor total en dólares depreciado durante la vida útil del activo. Si la empresa utiliza la depreciación lineal, el gasto de depreciación anual de un activo se puede determinar dividiendo la base de depreciación por el número de años de su vida útil.

El gasto de depreciación se informa en el estado de resultados de la empresa cada año. Además, una cuenta de depreciación acumulada reduce el valor neto del activo en el balance. El gasto de depreciación se agrega cada año a la cuenta de depreciación acumulada, que tiene un saldo actual. Al final de su vida útil, el importe neto entre el costo original del activo y su depreciación acumulada es igual a su valor residual.

El valor residual no aparece como una línea especial en el balance de la empresa que puedan ver los inversores, sino que la empresa realiza un seguimiento del valor contable de sus activos mediante un programa de depreciación.

Componentes clave del programa de depreciación:

• Costos de adquisición de activos
• Depreciación acumulada de activos
• Valor contable actual de los activos

Un programa de depreciación proporciona detalles línea por línea que rastrean el valor de un activo durante un período de tiempo específico. El valor de los activos y la depreciación acumulada calculados utilizando el programa de depreciación están vinculados a los montos que se encuentran en la sección de activos del balance de una empresa.

Cambios en el valor residual

Ocasionalmente, debido a cambios en el mercado, es posible que una empresa necesite ajustar su estimación del valor residual de ciertos activos en sus libros. Si el cálculo del valor residual cambia, el monto debe revelarse en las notas a pie de página de los estados financieros. La nota también debe incluir el aumento o disminución neto de las ganancias o pérdidas de la empresa como resultado de los cambios.

Ejemplo de valor residual al calcular la depreciación.

Supongamos que la empresa ABC compra una máquina por 12 000 dólares. ABC también incurrió en $1,200 por envío y $1,800 por instalación. La empresa supone que el activo se puede vender por $2 500 al final de 5 años y, por lo tanto, determina que el valor residual del activo es $2 500.

Calcular la depreciación de activos:

• Costo total de adquisición = $12,000 + $1,200 + $1,800 = $15,000
• Valor residual = $2,500
• Base de depreciación = $15,000 – $2,500 = $12,500
• Depreciación anual = $12,500 / 5 años = $2,500 / año

Si ABC utiliza la depreciación lineal durante una vida útil de 5 años, registrará un gasto de depreciación de $2,500 anualmente (base de depreciación $12,500/5 años). Al final de cinco años, el balance incluye $15 000 por el costo original del activo y $12 500 en depreciación acumulada, lo que resulta en un valor residual de $2 500.

Ejemplo de empresa real: reducción del valor residual estimado por parte de UPS

En Estados Unidos, los estados financieros se preparan de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP). Sin embargo, ocasionalmente una empresa puede desear resaltar el impacto de una transacción en particular de una manera que no se ajuste a los GAAP.

En su Anuncio de resultados del primer trimestre de 2023UPS señala que incurrió en un cargo único no monetario a finales de 2022 como resultado de la reducción en el valor residual estimado de su flota de cargueros MD-11. En otras palabras, el valor de reventa estimado de estos aviones es ahora inferior al esperado originalmente. Este cargo único, no monetario, redujo los ingresos operativos en el estado de resultados GAAP.

Como resultado, UPS informó medidas financieras adicionales no GAAP en las notas a pie de página de sus estados financieros. Informe anual 2022 en el formulario 10-K. UPS dijo que adjuntó la presentación complementaria para excluir el impacto de la tarifa sin efectivo. Esto permite a los lectores de informes financieros comparar más directamente los gastos actuales año tras año.

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