Si estás buscando financiamiento para un proyecto personal o empresarial, es posible que te hayas encontrado con la opción de un préstamo a tipo de interés variable. Pero, ¿qué significa realmente esto y cómo puede afectar tus finanzas? En este artículo, te explicaremos qué es un préstamo a tipo de interés variable, cómo funciona y cuáles son sus ventajas y desventajas. ¡Sigue leyendo para tomar una decisión financiera informada y aprovechar al máximo tus inversiones!
Un tipo de préstamo en el que la tasa de interés cambia según los cambios en las tasas de interés del mercado.
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¿Qué son los préstamos a tipo variable?
Un préstamo a tasa variable es un tipo de préstamo en el que la tasa de interés cambia según los cambios en las tasas de interés del mercado. A diferencia de un préstamo a tasa fija, donde el prestatario paga una tasa de interés constante, un préstamo a tasa variable incluye diferentes pagos mensuales que cambian según los cambios en la tasa de interés del mercado.
Normalmente, los prestamistas utilizan un índice financiero como la tasa de préstamo federal o la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR). Si el índice específico cambia, el prestamista ajustará su tasa de interés para reflejar el índice. Sin embargo, los cambios en la tasa de interés cobrada al cliente no son drásticos sino que ocurren periódicamente según el acuerdo del prestamista.
Resumen
- Un préstamo a tasa variable es un tipo de préstamo en el que la tasa de interés cambia con los cambios en las tasas de interés del mercado.
- La tasa de interés variable está vinculada a una tasa de interés de referencia o de referencia, como la tasa del Fondo Federal o la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR), más un margen/diferencial establecido por el prestamista.
- Ejemplos de préstamos a tasa variable incluyen la hipoteca a tasa variable y las tarjetas de crédito a tasa variable.
Así funcionan los préstamos a tipo de interés variable
El préstamo a tipo variable está vinculado a un tipo de interés de referencia específico o a un índice de referencia, como la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR). LIBOR es la tasa de interés a la que los bancos se prestan dinero entre sí. La tasa de interés se determina encuestando a los bancos y obteniendo información sobre las tasas de interés que pagan cuando piden préstamos a instituciones pares.
Una alternativa a la LIBOR es la tasa de interés clave de un país. El tipo base sirve como tipo de interés de referencia para préstamos para automóviles, hipotecas y tarjetas de crédito. La tasa de interés está vinculada a la tasa preferencial de la Reserva Federal, que es la tasa de interés que se cobra por los préstamos a un día para satisfacer las necesidades de financiación de reserva. La tasa de fondos federales está regulada directamente por las políticas de la Reserva Federal.
La LIBOR y la tasa de interés clave de un país sirven como punto de partida para que los prestamistas comerciales establezcan sus tasas de interés. Normalmente, los prestamistas exigen a los consumidores que paguen una prima o margen superior a la tasa de interés de referencia elegida para obtener ganancias. El margen cobrado al consumidor depende de varios factores como el plazo del préstamo, el tipo de activo y el nivel de riesgo del consumidor (solvencia y calificación crediticia).
El punto de referencia más el margen/diferencial del prestamista se combinan para crear la tasa de interés real que se cobra al consumidor. Por ejemplo, un préstamo para un automóvil puede tener un precio de LIBOR a 6 meses + 3%. Esto significa que el préstamo utiliza LIBOR como tasa de interés de referencia y esta cambia al final de cada semestre. El 3% es el margen que el banco cobra al consumidor.
Ventajas de los préstamos a tipo variable
Desde la perspectiva del prestatario, un préstamo de interés variable es ventajoso porque las tasas de interés suelen ser más bajas que las de los préstamos de interés fijo. En la mayoría de los casos, la tasa de interés tiende a ser más baja al principio y puede ajustarse a lo largo del plazo del préstamo. Sin embargo, en tiempos de tasas de interés en constante fluctuación, un préstamo de interés fijo tiende a ser más atractivo que un préstamo variable. En tales casos, los préstamos a tasa fija tienen una tasa de interés que permanece sin cambios durante toda la vigencia del préstamo.
Desde la perspectiva del prestamista, un préstamo a tasa variable ofrece más valor que un préstamo a tasa fija. Los prestamistas pueden ajustar la tasa de interés al alza para reflejar los cambios del mercado, mientras que la tasa de interés de una tasa fija permanece fija independientemente de los cambios del mercado.
¿Qué es una hipoteca de tasa ajustable?
Una hipoteca a tipo variable es un préstamo hipotecario en el que el tipo de interés se ajusta periódicamente para reflejar los cambios en el tipo de interés de referencia. Prestamista hipotecario puede ofrecer una tasa de interés variable sobre el préstamo hipotecario durante todo el plazo del préstamo u ofrecer una hipoteca de tasa ajustable que combine tasas de interés fijas y variables. Una hipoteca a tipo variable se ajusta a un tipo de interés superior al tipo de interés de referencia o de referencia.
Los prestatarios prefieren préstamos variables si esperan que las tasas de interés bajen en el futuro. Puede beneficiarse de tasas de interés más bajas cuando caen las tasas de interés del mercado. Sin embargo, si el contrato de préstamo estipula un límite superior para el tipo de interés variable, los prestatarios están protegidos contra el aumento de los tipos de interés. Esto significa que, independientemente del tipo de interés de referencia, existe un límite máximo de cuánto se puede cobrar al prestatario.
Así se estructura una hipoteca a tipo de interés variable
La tasa de interés variable de una hipoteca está estructurada para incluir una tasa de interés indexada y un margen de tasa de interés variable. Los prestatarios con puntajes crediticios altos solo pueden calificar para la tasa de interés indexada, que está vinculada a la tasa preferencial del prestamista o LIBOR. A los prestatarios se les cobra una tasa de interés sobre la hipoteca que fluctúa con los cambios en las tasas de interés del mercado.
El préstamo puede ser de dos formas. En primer lugar, a los prestatarios se les puede cobrar una tasa de interés variable durante la vigencia del préstamo. En este caso, la tasa de interés está vinculada a la tasa de interés indexada más un diferencial/margen establecido por el prestamista. Además del tipo de interés variable a plazo completo, el tipo de interés variable también puede formar parte de un préstamo híbrido.
Un ejemplo es una hipoteca de tasa ajustable, que combina tasas de interés fijas y variables durante la vigencia del préstamo. La hipoteca de tasa ajustable 5/1 requiere que los prestatarios paguen una tasa de interés fija durante los primeros cinco años del plazo del préstamo y una tasa de interés variable que se reinicia cada año según la tasa de interés indexada en la fecha de reinicio.
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