Análisis técnico avanzado

¿Qué es el análisis técnico avanzado?

El análisis técnico avanzado generalmente implica el uso de múltiples indicadores técnicos o un indicador bastante sofisticado (es decir, complejo). «Sofisticado» no significa necesariamente «mejor», simplemente significa que el cálculo es más difícil que, digamos, un promedio aritmético.

El análisis técnico es un medio para interpretar el movimiento del precio de un valor a lo largo del tiempo. Varios indicadores técnicos, como por ejemplo: B. promedios móviles: se agregan a un gráfico de precios para identificar probables movimientos de precios futuros.

Los indicadores técnicos no son cosas mágicas. Así que no cometa el error de pensar que uno de ellos es el Santo Grial que le abrirá la llave a las riquezas garantizadas. Los Indicadores simplemente proporcionan un medio para analizar los movimientos de precios, un medio que puede proporcionar o no un indicador predictivo confiable de futuros movimientos de precios. Algunos funcionan mejor que otros y todos funcionan mejor en algunos momentos que en otros. (Lamentablemente no te dicen si «ahora» es uno de los buenos momentos para usarlos o no).

A continuación se muestra una explicación de tres indicadores de análisis técnico avanzado: el nube ichimoku, Bandas de Bollingery eso Heiken Ashi.

Análisis técnico avanzado – Nube Ichimoku

La Nube Ichimoku, que contiene una colección de indicadores técnicos, puede parecer un poco desafiante o demasiado compleja a primera vista. Sin embargo, una vez que comprenda todas las partes, usarlo es bastante simple. Aunque no es tan popular en Occidente, ha sido durante mucho tiempo el indicador técnico elegido en muchas plataformas comerciales asiáticas.

La Nube Ichimoku presenta una de las historias más inusuales para un indicador comercial. No fue desarrollado por un desarrollador de software ni siquiera por un matemático, sino por un periodista japonés. Los usuarios de Ichimoku Cloud se refieren a él como un indicador de “una sola mirada” porque cuando se muestra en un gráfico, proporciona una representación visual sorprendente del mercado.

Bueno, analicemos la nube Ichimoku línea por línea. Consta de cinco líneas, dos de las cuales juntas forman la “nube”.

La línea roja (como se muestra en la siguiente tabla) es el Tenkan Sen.. El Tenkan Sen representa el promedio del máximo más alto y el mínimo más bajo que ocurrieron durante los últimos nueve períodos. Por ejemplo, si aplica el Ichimoku a un gráfico horario, la línea Tenkan muestra el promedio máximo/mínimo de las últimas nueve horas.

Por diseño, la nube responde mejor a los movimientos de precios que una media móvil simple de nueve períodos: no es, como una media móvil simple, el promedio de los máximos y mínimos de CADA período de tiempo, sino el promedio de los máximos y mínimos más altos. mínimo más bajo que se registró durante todo el período de nueve períodos. Por ejemplo, si el precio comienza a estabilizarse cuando el mercado se mueve lateralmente, la línea Tenkan-Sen lo indicará antes que una simple línea de media móvil.

Debido a que el Tenkan Sen refleja la acción del precio en el período de tiempo más corto y reciente, es el componente de la Nube Ichimoku el que proporciona la primera indicación de un cambio en el mercado, ya sea un cambio en la tendencia/dirección o un aumento o disminución en el impulso. . (Un ángulo de pendiente más pronunciado de la línea indica un movimiento del mercado más fuerte o más dinámico, mientras que un ángulo más plano indica un movimiento de precios más débil o un impulso debilitado).

La línea azul claro es el Kijun Sen.. La línea del indicador Kijun-Sen muestra un cambio de mercado más lento en comparación con el Tenkan-Sen. El Kijun Sen representa el promedio del máximo más alto y el mínimo más bajo de los últimos períodos de tiempo 26. La línea Kijun se interpreta como soporte o resistencia cercana y por esta razón se usa a menudo para identificar dónde ingresar una primera orden de stop loss comercial. metido. También se puede utilizar para ajustar una orden de trailing stop en función del movimiento del mercado. Al igual que el Tenkan Sen, la pendiente del Kijun Sen es un indicador del impulso de los precios.

La línea Kijun Sen a menudo representa un área de equilibrio entre la presión de compra y venta, un nivel natural de soporte/resistencia, similar a los principales promedios móviles o niveles de pivote diarios. Por lo tanto, el nivel de precios de Kijun Sen a menudo se considera un nivel potencialmente bueno para iniciar una posición de compra o venta después de una caída temporal del precio (hacia arriba o hacia abajo).

La nube Ichimoku (las áreas del gráfico sombreadas con líneas verticales discontinuas de color rojo o azul oscuro) se forman entre las dos líneas conocidas como Senkou tramo A (calculado como el promedio de los valores de Tenkan y Kijun trazados con 26 períodos de anticipación) y Senkou Span B (calculado como el promedio del máximo más alto y el mínimo más bajo de los últimos 52 períodos y también se muestra 26 períodos más adelante). Al avanzar en los cálculos de las dos líneas que forman la parte superior e inferior de la nube Ichimoku, la nube se extiende hacia la derecha en un gráfico más allá del último precio registrado y pretende servir como indicador de los niveles de precios futuros.

Las líneas Senkou A y B, así como la propia nube, marcan áreas de soporte/resistencia a largo plazo. La nube es una ventaja del sistema Ichimoku. En lugar de intentar localizar soporte o resistencia en un precio específico (y este rara vez es el caso). puede se puede determinar con tanta precisión), la nube Ichimoku muestra a los comerciantes Área de soporte o resistencia.

Cuanto más continúa una tendencia en una dirección, más “profunda” o más espesa se vuelve la nube. Una nube más profunda indica que el precio necesitaría moverse significativamente en la dirección opuesta para superar el soporte o la resistencia que protege la tendencia actual. Una nube más profunda también se considera una señal de mayor volatilidad en el mercado.

La línea azul oscuro es la gama Chinkou.. La gama Chinkou es un indicador único. Representa el precio de cierre de la vela actual, registrada hace 26 períodos desde el período actual. (Es por eso que el Fin (La línea Chinkou Span está mucho más atrás que las líneas que representan la acción actual del precio).

Como se menciona en el ejemplo del gráfico, la forma correcta de interpretar la línea Chinkou Span es mirarla no en relación con toda la acción del precio actual que se muestra en el extremo derecho de un gráfico, pero en relación con los otros indicadores de la nube Ichimoku que coinciden con el final de la línea Chinkou Span. Desde el final de la línea de tensión de Chinkou, dibuje una línea vertical que se extienda hasta la parte superior e inferior del diagrama, luego observe los otros elementos del sistema de nubes Ichimoku donde se cruzan con esta línea vertical. ¿Está la nube Ichimoku encima del final de la línea de tensión Chinkou? Esto, combinado con el precio y las líneas Tenkan y Kijun, todas por encima de la línea Chinkou, sugiere una tendencia bajista. (Por el contrario, si el rango de Chinkou está por encima del precio, el Tenkan y el Kijun, y la nube, indica que hay una tendencia alcista).

La fuerza o impulso de la tendencia está indicado por qué tan lejos está el rango de Chinkou del movimiento de precios correspondiente. La muy fuerte tendencia bajista que se muestra en el lado derecho del gráfico de ejemplo se refleja en el hecho de que la línea Chinkou Span está actualmente muy alejada de los niveles de precios y de las líneas Tenkan y Kijun superiores. Es una ilustración de la característica de “una sola mirada” del sistema Ichimoku: una mirada rápida al gráfico muestra que la línea Chinkou Span se sostiene por sí sola y está claramente separada de los indicadores de acción del precio que se encuentran encima de ella. El hecho mismo de que esté en espacios abiertos indica una fuerte tendencia.

La línea Chinkou Span también puede servir como indicador de áreas de soporte/resistencia. Vale la pena señalar que los puntos máximos o mínimos del rango de Chinkou a menudo coinciden con los niveles de retroceso de Fibonacci. Echa un vistazo a los picos de la Línea Chinkou que ocurren del 16 al 21 de agosto. Luego tenga en cuenta que el mercado alcanza su punto máximo el 27 de agosto, a un nivel de precios que está casi perfectamente en línea con el nivel más alto que ya alcanzó la línea Chinkou Span el 21 de agosto.

Resumen de la nube Ichimoku

La nube Ichimoku ofrece a los operadores una gran cantidad de posibles consejos técnicos. El Ichimoku se puede aplicar a cualquier período de tiempo que prefiera un operador, desde gráficos de un minuto hasta gráficos semanales o mensuales. A continuación se muestra un resumen de la mayoría (estoy seguro de que estoy omitiendo al menos una o dos, hay muchísimas) de las posibles señales comerciales que se pueden extraer del Ichimoku.

• El Tenkan Sen que cruza la línea Kijun Sen de abajo hacia arriba es una señal de compra. Sin embargo, algunos usuarios experimentados de Ichimoku optan por filtrar la señal aceptando solo una señal de compra cuando las líneas Tenkan y Kijun están por encima de la nube.

Por el contrario, un cruce a la baja desde Kijun a través de Tenkan es una señal de venta.

• Los posibles niveles para una orden de trailing stop loss una vez que se ha tomado una posición de mercado están justo en el lado opuesto de la línea Kijun Sen o en el otro lado de la nube. Por ejemplo, si un operador mantiene una posición corta en el mercado, podría colocar su orden de límite de pérdidas justo por encima del límite superior de la nube, marcado por Senkou Span A o B.
• Las posibles áreas de soporte o resistencia son la línea Kijun Sen, la propia nube o los niveles más bajos/más altos alcanzados por la línea Chinkou Span.
• La fuerza o el impulso de una tendencia se indica por qué tan pronunciadas son las pendientes de las líneas Tenkan y Kijun y qué tan lejos está la línea Chinkou Span de la acción del precio por encima o por debajo de ella. Cuanto más lejos esté el rango de Chinkou de la nube y de las líneas Tenkan y Kijun Sen, más fuerte será la tendencia.
• El concepto de la línea Chinkou Span (el precio actual proyectado hacia 26 períodos de tiempo) a veces resulta difícil de entender para los comerciantes al principio. Pero la verdad es que el rango de Chinkou es a menudo el indicador más fiable de movimientos futuros de precios, aunque parece ser el más «rezagado» de todos los indicadores de Ichimoku, siempre muy por detrás del movimiento de precios actual del mercado.

Para ver un ejemplo, mire nuevamente el gráfico, centrándose en el período del 16 al 27 de agosto. La línea Chinkou Span alcanza su punto máximo varios días antes que el mercado mismo y, con su punto más alto, indica casi exactamente el nivel en el que alcanzará el mercado. Hasta que el mercado alcance su punto máximo el día 27^Thel tramo Chinkou ya ha dado una fuerte señal de venta, girando hacia abajo y cruzando el Tenkan Sen, el Kijun Sen y la nube de arriba a abajo.

• Se recomienda a los comerciantes que no inicien una operación mientras el nivel de precios actual esté en la nube. Si el precio está dentro de la nube, el mercado se considera sin tendencia o fluctuante. Espere a que se produzca una ruptura clara de la nube, ya sea hacia arriba o hacia abajo.

A pesar de todas sus características, un área en la que el sistema Ichimoku es débil es la de los objetivos de ganancias. Aparte de ser eliminado de una operación, el Ichimoku no proporciona mucha orientación en el área de selección de objetivos de ganancias y buenos puntos potenciales de salida de la operación. El hecho es que a Ichimoku le preocupa más minimizar el riesgo que maximizar las ganancias. Sin embargo, si está buscando un nivel potencial de “obtención de ganancias”, recuerde que la línea Chinkou Span puede indicar el punto máximo o mínimo de una tendencia algún tiempo antes de que el mercado realmente alcance ese nivel de precios.

La nube Ichimoku ayuda a los operadores a identificar buenos puntos de entrada comercial y niveles de soporte/resistencia con sus numerosos indicadores. También proporciona indicaciones claras de la fuerza de la tendencia o la dinámica del mercado. En resumen, ofrece un sistema comercial extremadamente completo.

Análisis técnico avanzado: bandas de Bollinger

Las Bandas de Bollinger, desarrolladas por el destacado analista técnico John Bollinger y que llevan su nombre, utilizan un concepto comúnmente utilizado en el análisis técnico de valores: la desviación estándar. La desviación estándar es esencialmente una medida de hasta qué punto se desvía el precio de un valor de su valor promedio. En resumen, es una medida de volatilidad. Las Bandas de Bollinger representan un tipo de línea de tendencia de rango donde el rango se expande o contrae junto con una mayor o menor volatilidad. Lo hacen midiendo qué tan lejos están los precios de cierre de un promedio móvil de 20 períodos.

Bollinger descubrió que al trazar las bandas en dos desviaciones estándar, tanto por encima como por debajo de la media móvil, aproximadamente el 90% de todos los precios de cierre deberían caer dentro del rango de las bandas. (Tres desviaciones estándar deberían contener aproximadamente el 99% de los precios de cierre, pero dos desviaciones estándar son el valor predeterminado para las Bandas de Bollinger). Por lo tanto, las Bandas de Bollinger se construyen mediante una línea de banda superior que está dos desviaciones estándar por encima del promedio móvil simple de 20 períodos, una línea media, que corresponde al promedio de 20 períodos, y una línea de banda inferior, que está dos desviaciones estándar por debajo de la línea central.

Un elemento clave de las Bandas de Bollinger es que no se centran en el precio absoluto de un valor (por ejemplo, 50 o 55 dólares), sino más bien en dónde se encuentra el precio. relativo a las Bandas de Bollinger. En otras palabras, ¿el precio está más cerca o más lejos de las bandas exteriores? Esto se debe a que las bandas se expanden y contraen con la volatilidad. El precio absoluto de un valor puede ser más alto, pero al mismo tiempo más bajo (más alejado) en comparación con las Bandas de Bollinger superiores, ya que las bandas se han ampliado en línea con el aumento de la volatilidad.

El hecho se ilustra en el gráfico siguiente: la primera señal de un inminente cambio de tendencia es la vela roja larga (hacia abajo), aproximadamente en el centro del gráfico. Aunque el precio absoluto es un nuevo mínimo, el precio es más alto. en relación con la banda de Bollinger inferiortal como está contenido en la banda, en comparación con el mínimo anterior que estaba debajo (fuera) de la banda.

¿Qué significa todo esto para los comerciantes? Cuando un valor tiene una tendencia alcista sólida, los precios de cierre de cada período tienden a permanecer entre la línea media y la banda superior, a menudo «acostados» justo en el borde de la banda superior. Cuando hay una tendencia bajista sólida, los precios tienden a moverse entre la línea media y la banda inferior y, a menudo, están justo en la línea de la banda inferior.

Por lo tanto, una estrategia comercial derivada de las Bandas de Bollinger es comprar (durante una tendencia alcista) o vender (durante una tendencia bajista) cuando los precios retroceden hasta alrededor de la línea media. Los indicios de un inminente cambio de tendencia son los siguientes:

Una tendencia alcista se convierte en una tendencia bajista:

1. Los valores máximos no estarán tan cerca de la banda superior. En otras palabras, se trata de máximos “inferiores” en comparación con la banda superior. Una vez más, el precio absoluto del valor podría alcanzar nuevos máximos, pero al mismo tiempo el precio se mantiene en una posición más baja en relación con la banda superior de Bollinger, es decir, más lejos de la banda superior y más hacia la línea media.
2. El precio cruza la línea media y entra en la zona de la banda inferior. Ahora bien, es importante señalar que incluso en una tendencia alcista sostenida, el precio ocasionalmente puede caer por debajo de la línea central de las Bandas de Bollinger. Sin embargo, si la tendencia alcista continúa, (A) el precio generalmente no excede mucho la línea media y (B) permanece por debajo de la línea media durante algunos períodos como máximo. Por lo tanto, una señal más segura de un cambio de tendencia es que el precio caiga muy por debajo de la línea media y permanezca en el área de la banda inferior durante varios períodos.
3. La confirmación final de la transición de una tendencia alcista a una bajista es la penetración del precio por debajo de la Banda de Bollinger inferior.

Una tendencia bajista que se convierte en una tendencia alcista:

1. Los mínimos no estarán tan cerca de la banda inferior. En otras palabras, estos son mínimos «más altos» en comparación con la Banda de Bollinger inferior. El precio absoluto del valor puede alcanzar nuevos mínimos, pero al mismo tiempo el precio se mantiene en una posición más alta en comparación con la banda inferior de Bollinger, es decir, más lejos de la banda inferior y más hacia la línea media.
2. El precio cruza la línea media y entra en la zona de la banda superior. Incluso en una tendencia bajista sostenida, el precio ocasionalmente puede subir por encima de la línea media de las Bandas de Bollinger. Sin embargo, si la tendencia bajista continúa, entonces (A) el precio normalmente no sube muy por encima de la línea media y (B) sólo se mantiene por encima de la línea media durante unos pocos períodos. Por lo tanto, una señal más segura de un cambio de tendencia es que el precio supere significativamente la línea media y permanezca en la zona de la banda superior durante varios períodos.
3. La confirmación final de la transición de una tendencia bajista a una tendencia alcista es la penetración del precio por encima de la banda de Bollinger superior.

Al determinar las tendencias alcistas y bajistas, es importante tener en cuenta la pendiente general del canal de Bandas de Bollinger. Dado que las propias Bandas de Bollinger representan un tipo de línea de tendencia, el canal de la banda tiene una pendiente significativamente ascendente durante una tendencia alcista, mientras que tiene una pendiente descendente durante una tendencia bajista. Cuando los precios fluctúan y no están en tendencia, el canal de las Bandas de Bollinger se mueve principalmente de forma horizontal y los precios a menudo oscilan hacia adelante y hacia atrás desde la línea de la banda superior a la línea de la banda inferior, como se muestra en la sección central del gráfico siguiente. Tenga en cuenta el cambio en la acción del precio cuando se produce una tendencia bajista sólida y el precio se mueve con más fuerza entre la línea media y la banda inferior.

Con condiciones de mercado tan variables, los traders swing pueden obtener ganancias significativas comprando cerca de la banda inferior y vendiendo cerca de la banda superior. Sin embargo, una estrategia de este tipo puede resultar muy costosa si el mercado inicia una tendencia nueva y sostenida en una dirección u otra. Esta estrategia de swing trading se puede mejorar utilizando las Bandas de Bollinger junto con un indicador de impulso como el RSI, que está diseñado para indicar condiciones de sobrecompra o sobreventa.

Utilizando ambos indicadores, un operador sólo venderá en corto en la banda superior cuando el indicador de impulso muestre condiciones de sobrecompra significativas, y sólo comprará en la banda inferior cuando el indicador de impulso muestre condiciones de sobreventa.

Finalmente, las Bandas de Bollinger se utilizan a veces como estrategia comercial de «ruptura». Cuando el precio permanece casi “plano” durante varios períodos, los rangos se estrechan significativamente. Luego, cuando el precio inevitablemente rompe la banda superior o inferior, el operador compra o vende en consecuencia, interpretando esto como una señal del inicio de una nueva tendencia. Se puede colocar un stop loss inicial justo fuera de la banda opuesta, p. B. justo debajo de la banda inferior al comprar una ruptura de la banda superior.

Análisis técnico avanzado – Heiken Ashi

Heiken Ashi es un indicador técnico único porque en realidad cambia los fundamentos de un gráfico de velas. Este hecho lo distingue de casi todos los demás indicadores técnicos que complementan un gráfico de velas o de barras tradicional. Por el contrario, Heiken Ashi en realidad cambia la apariencia (forma y figura) de las velas que componen el gráfico.

Esto se hace utilizando una fórmula diferente a la fórmula de apertura-alto-bajo-cierre utilizada para construir una vela normal. En cambio, Heiken Ashi construye cada vela utilizando los siguientes cálculos para cada elemento de una vela:

• Abierto: el promedio o punto medio de la vela anterior.
• Alto: el valor más alto del precio máximo, de apertura o de cierre de la vela.
• Mínimo: el valor más bajo del mínimo, apertura o cierre de la vela.
• Precio de cierre: el promedio de (precio de apertura + precio de cierre + precio bajo + precio de cierre)

Al utilizar valores promedio (Heiken Ashi se traduce como «barra promedio»), el rediseño de las velas de Heiken Ashi tiene como objetivo suavizar los movimientos de precios y mostrar las tendencias con mayor claridad. El resultado es que las velas Heiken Ashi aparecen como una serie más continua de velas ascendentes durante una tendencia alcista y como velas bajistas más consistentes en una tendencia bajista.

Esto contrasta con un gráfico de velas normal, que puede mostrar velas alternadas hacia adelante y hacia atrás, hacia arriba y hacia abajo. La ventaja potencial para los traders es que pueden seguir una tendencia durante más tiempo, en lugar de ser «estimulados» por una o dos velas que apuntarían en la dirección opuesta en un gráfico de velas normal.

El Heiken Ashi también cambia la apariencia general de los candelabros de la siguiente manera:

1. Durante una tendencia sostenida, las velas suelen adoptar cuerpos más largos y mechas o sombras más cortas en cada extremo.

2. Por lo tanto, las velas con cuerpos cortos y mechas o sombras largas suelen ser señales de un cambio de tendencia.

A continuación se muestran dos gráficos del mismo movimiento de precios en el par Forex: GBP/AUD. El primero es un gráfico de velas normal y el segundo es el mismo movimiento de precios rastreado mediante el indicador Heiken Ashi. En particular, observe en el lado izquierdo del gráfico que el gráfico de Heiken Ashi tiende a mostrar velas continuas hacia arriba y hacia abajo durante la tendencia alcista y la tendencia bajista posterior, mientras que el gráfico de velas original muestra más bien una combinación de velas hacia arriba y hacia abajo. También puedes ver la diferencia en la longitud de los cuerpos de las velas y las sombras.

Los cambios de tendencia a menudo se pueden identificar utilizando el Heiken Ashi cuando aparece una vela del color opuesto con una sombra larga en la dirección opuesta a la tendencia existente anteriormente. Esto se puede ver en la tendencia alcista y bajista que se muestran en el lado izquierdo del gráfico. Justo antes de que comience la tendencia alcista sostenida, hay una vela azul corta (hacia arriba) con una sombra superior larga. Cuando la tendencia cambia a una tendencia bajista, la primera vela roja (hacia abajo) mostrará una larga sombra inferior.

Ultima palabra

Independientemente de la simplicidad o complejidad de los indicadores técnicos que utilice un inversor, los objetivos de utilizar dicha herramienta siguen siendo los mismos:

• Identificar tendencias
• Identificar mercados fluctuantes o sin tendencias
• Identificar cambios de tendencia

Los analistas técnicos se guían por la creencia de que la actividad agregada de compra y venta de todos los participantes del mercado representa con precisión un valor justo de mercado de un valor basado en toda la información relevante disponible para los distintos participantes del mercado.

Vale la pena señalar que, si bien el análisis técnico se basa en la idea de que los movimientos de precios actuales y pasados ​​son los indicadores más confiables de posibles movimientos futuros de precios, la exención de responsabilidad legalmente requerida en casi toda información financiera o publicación de asesoramiento es: “El desempeño pasado no es un garantía.” “rendimiento futuro”.

La simple verdad es que casi todos los indicadores técnicos son útiles, pero ninguno de ellos está exento de errores. Por esta razón, las estrategias comerciales recomiendan colocar órdenes de límite de pérdidas para limitar el riesgo al tomar una posición larga o corta en un mercado financiero. Un buen analista técnico reevalúa constantemente los movimientos actuales de los precios del mercado para determinar si las señales de un indicador técnico en particular son válidas o no.

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