El estado de pérdidas y ganancias (P&L) es una herramienta vital en el ámbito financiero para evaluar el desempeño de una empresa. Este informe revela si una organización está generando ganancias o sufriendo pérdidas, proporcionando una visión clara de su salud financiera. En este artículo, exploraremos en detalle cómo se estructura y utiliza el estado de pérdidas y ganancias, así como su importancia en la toma de decisiones empresariales. ¡Prepárate para descubrir cómo este informe puede ser tu guía para alcanzar el éxito financiero!
¿Qué es un estado de pérdidas y ganancias?
El Estado de pérdidas y ganancias (P&L) Es un estado financiero que comienza con los ingresos y resta los costos y gastos para determinar el ingreso neto, la rentabilidad de una empresa, en un período determinado.
Cómo leer un estado de pérdidas y ganancias
El estado de resultados o “estado de pérdidas y ganancias” es intercambiable con el estado de resultados, uno de los tres estados financieros principales que todas las empresas que cotizan en bolsa deben presentar ante la SEC.
Para las empresas que cotizan en bolsa en los EE. UU., la declaración de resultados 10-Q debe presentarse cada trimestre, y la presentación anual 10-K debe presentarse en el cuarto trimestre.Th Cuarto.
- Presentación trimestral (10-Q) → 3 veces por año (y la cuarta es 10-K)
- Presentación anual (10-K) → 1 vez por año
Junto con el estado de flujos de efectivo (CFS) y el balance (B/S), el estado de pérdidas y ganancias proporciona una imagen detallada de la situación financiera de una empresa.
En particular, el estado de resultados muestra el desempeño operativo de la empresa, así como los costos y gastos que afectan sus márgenes de beneficio.
Al evaluar el estado de resultados de una empresa, se puede evaluar la capacidad de la empresa para:
- Generar ventas → crecimiento de ventas “de primera línea”
- Gestionar los costes operativos → p.ej. B. Costo de bienes vendidos (COGS) y gastos operativos (SG&A, I+D)
- Obtener beneficios → por ejemplo, margen bruto, margen operativo, margen EBITDA, margen de beneficio neto
Cómo preparar el estado de pérdidas y ganancias (P&L)
Un contador puede preparar el estado de pérdidas y ganancias (P&L) de dos maneras diferentes:
- Contabilidad de precisión
- contabilidad de caja
Método 1. Contabilidad de acumulación (ASC 606)
- Según el principio de reconocimiento de ingresos, los ingresos se reconocen cuando se “ganan” de acuerdo con los estándares GAAP (es decir, el producto o servicio se entrega al cliente independientemente de si se recibe un pago en efectivo).
- Los gastos se casan en el mismo período que los ingresos correspondientes a los que contribuyeron, lo que se conoce como principio de casación.
- Las declaraciones de ingresos presentadas bajo contabilidad de acumulación deben cumplir con los estándares de informes GAAP de EE. UU., como el estándar de reconocimiento de ingresos ASC 606.
Método 2. Contabilidad de caja
- Con la contabilidad de caja, los ingresos solo se reconocen cuando el cliente paga a la empresa en efectivo por los productos o servicios recibidos.
- Los gastos en el contexto de la contabilidad de caja, al igual que los ingresos por ventas, sólo se registran cuando se produce la salida de efectivo, es decir, cuando la empresa realmente ha pagado al tercero en efectivo.
- Los estados de pérdidas y ganancias, que se preparan como parte de la contabilidad de caja, son más comunes en las empresas privadas.
¿Cuál es el formato de un estado de pérdidas y ganancias?
El estado de pérdidas y ganancias (P&L) estándar consta de las siguientes partidas:
| Declaración de ganancias y pérdidas | Artículos de línea |
|---|---|
| ganancia |
|
| Menos: Costo de bienes vendidos (COGS) |
|
| Beneficio bruto |
|
| Menos: costos operativos (gastos administrativos y generales) |
|
| Resultado operativo (EBIT) |
|
| Menos: gastos por intereses |
|
| Ingresos antes de impuestos (EBT) |
|
| Menos impuestos |
|
| Ingreso neto (“Resultado final”) |
|
Calculadora de pérdidas y ganancias
Pasamos ahora a un ejercicio de modelado, al que puede acceder rellenando el siguiente formulario.
Plantilla de estado de pérdidas y ganancias (PyG)
Supongamos que creamos un estado de pérdidas y ganancias (P&L) simple para una empresa con los siguientes datos financieros.
- Ventas = $100 millones
- COGS = $40 millones
- Gastos de venta, generales y administrativos = $20 millones
- Gastos por intereses = $5 millones
- Tasa impositiva = 30%
Con estos supuestos en mente, podemos ingresarlos en nuestro formato de P&L, siendo las siguientes partidas fórmulas en lugar de entradas codificadas.
- Beneficio bruto = $100 millones – $40 millones = $60 millones
- EBIT = $60 millones – $20 millones = $40 millones
- Ingresos antes de impuestos (EBT) = $40 millones – $5 millones = $35 millones
- Ingreso neto = $35 millones – ($35 millones × 30%) = $25 millones
¿Cuál es un ejemplo de estado de pérdidas y ganancias?
Un ejemplo práctico es el estado de pérdidas y ganancias. manzana (NASDAQ:AAPL)la empresa líder en software y electrónica de consumo, se enumera a continuación.
Ejemplo de declaración de ingresos de Apple (Fuente: 2022 10K)
¿En qué se diferencia el estado de pérdidas y ganancias de las empresas privadas?
Tenga en cuenta que muchas empresas privadas registran los ingresos como “ingresos” y, a menudo, agrupan los gastos en una sola sección en lugar de distinguir entre:
- COGS versus costos operativos (costos SG&A)
- Costos directos versus costos indirectos
- Elementos operativos versus elementos no operativos
Debido a la falta de estandarización para las empresas privadas, ajustar los datos financieros suele ser un paso necesario para evaluar adecuadamente el verdadero desempeño financiero de la empresa.
Por ejemplo, en el contexto de una adquisición en la que el adquirente utiliza la contabilidad devengado, se requerirían ajustes en los estados financieros de una empresa objetivo si utiliza la contabilidad de efectivo.
