Préstamo bancario senior

En el mundo de las finanzas, existen diferentes tipos de préstamos bancarios que se adaptan a las necesidades de cada persona o empresa. Uno de los más comunes es el préstamo bancario senior, el cual cuenta con características que lo hacen realmente atractivo para quienes buscan financiamiento. Si quieres conocer más sobre esta opción y descubrir cómo puedes beneficiarte de ella, ¡sigue leyendo! En este artículo, te explicaremos en qué consiste un préstamo bancario senior y qué ventajas ofrece a sus usuarios. Además, te daremos algunos consejos para aprovechar al máximo esta alternativa financiera. No te pierdas esta oportunidad de obtener la información que necesitas para tomar decisiones financieras acertadas. ¡Vamos allá!

Títulos de deuda reempaquetados que consisten en múltiples préstamos que los bancos otorgan a empresas con calificaciones crediticias más bajas.

Más de 1,8 millones de profesionales utilizan CFI para aprender contabilidad, análisis financiero, modelado y más. Comience con una cuenta gratuita para explorar más de 20 cursos siempre gratuitos y cientos de plantillas financieras y hojas de trucos.

¿Qué es un préstamo bancario senior?

Un préstamo bancario senior es un préstamo otorgado por un banco u otra institución financiera a una empresa con una calificación crediticia relativamente baja, pero ligeramente superior a la de una empresa que se consideraría un emisor de bonos basura.

Préstamo bancario senior

Los préstamos bancarios senior también se conocen como préstamos bancarios sindicados porque, por lo general, varios de ellos se agrupan y luego los pagarés agrupados se venden a los inversores.

Los préstamos se denominan “senior” porque tienen prioridad sobre todas las demás obligaciones de deuda potenciales del prestatario. Esto significa que los préstamos bancarios senior son la primera deuda que se reembolsa con los activos del prestatario en caso de impago, quiebra o liquidación.

Resumen

  • Los préstamos bancarios senior son bonos reconfigurados que consisten en múltiples préstamos que los bancos otorgan a empresas con calificaciones crediticias más bajas. Ella Son préstamos garantizados cuyo reembolso tiene prioridad sobre otras deudas.
  • El rendimiento potencial del capital de las inversiones en préstamos bancarios senior suele ser mayor que el rendimiento de los bonos de grado de inversión, pero menor que el rendimiento posible con las inversiones en bonos basura; Por lo tanto, el riesgo crediticio de los préstamos bancarios senior se sitúa en un punto intermedio.
  • Los inversores suelen acceder a inversiones en préstamos bancarios senior a través de fondos mutuos o ETF.

Características de los préstamos senior

Una vez más, los préstamos bancarios senior ocupan el nivel superior de la estructura de capital del prestatario, lo que significa que ocupan el primer lugar en el pago y tienen prioridad sobre todas las demás deudas del prestatario. Esto hace que estos préstamos sean una inversión bastante segura, incluso si no están completamente libres de riesgos. Los préstamos bancarios senior suelen ser préstamos garantizados por una garantía. La garantía puede ser terreno o propiedad, equipo que posee el prestatario o inventario.

Sin embargo, debido a que estos préstamos generalmente se otorgan a empresas con calificaciones crediticias más bajas, se consideran sin grado de inversión. En términos de riesgo, los préstamos bancarios senior generalmente se consideran más riesgosos que los activos con grado de inversión, como los bonos gubernamentales, pero menos riesgosos que los bonos de alto rendimiento o los bonos basura.

Los rendimientos potenciales de la inversión en préstamos bancarios senior dependen de la categoría de riesgo. Es decir, generalmente ofrecen rendimientos más altos que los bonos con grado de inversión, pero rendimientos más bajos que los bonos basura.

Tasas de interés aplicables

Las tasas de interés de los préstamos bancarios senior suelen ser tasas variables que se ajustan periódicamente. Las tasas de interés generalmente se miden con respecto a una tasa de interés a corto plazo como LIBOR (tasa de oferta interbancaria de Londres) o la tasa de fondos federales, la tasa de interés a un día ofrecida entre bancos en los Estados Unidos. Los intereses de los préstamos bancarios senior son la forma en que los inversores reciben el retorno de la inversión.

La naturaleza variable y de tasa flotante de los Bonos significa que brindan a los inversionistas ganancias adicionales si las tasas de interés aumentan mientras se mantienen los Bonos. Sin embargo, esto también significa que los inversores reciben un rendimiento menor si las tasas de interés caen durante la vida de su inversión.

Invierta en préstamos bancarios senior

Los inversores pueden adquirir préstamos bancarios senior a través de una empresa de corretaje, pero esta práctica sólo se recomienda para inversores con conocimientos y experiencia. Las formas más comunes de invertir en préstamos bancarios senior son invirtiendo en fondos mutuos o fondos cotizados en bolsa (ETF) que invierten en dichos títulos de deuda.

Un punto importante que los inversores que estén considerando invertir en préstamos bancarios senior deben tener en cuenta es el riesgo de liquidez que implica. El mercado de títulos de préstamos bancarios senior es comparativamente pequeño y, por lo tanto, no particularmente líquido. Es significativamente menos líquido que el mercado de valores o el mercado de bonos.

Si un administrador de fondos quiere vender títulos de deuda senior (por ejemplo, si el fondo necesita liquidar algunas inversiones para financiar los retiros de los inversores), puede verse obligado a aceptar un precio de venta inferior al ideal. Esto, a su vez, tendría un impacto negativo en el valor del fondo.

Invertir en préstamos bancarios senior ofrece a los inversores la oportunidad de diversificar toda su cartera de inversiones de renta fija. Estas inversiones pueden servir para aumentar y también disminuir el rendimiento general de las inversiones de renta fija. volatilidad en su cartera de jubilación.

Aprende más

CFI ofrece el programa de certificación Commercial Banking & Credit Analyst (CBCA)™ para aquellos que buscan llevar su carrera al siguiente nivel. Para continuar aprendiendo y desarrollando su base de conocimientos, explore los siguientes recursos adicionales relevantes:

Error 403 The request cannot be completed because you have exceeded your quota. : quotaExceeded

Deja un comentario

¡Contenido premium bloqueado!

Desbloquear Contenido
close-link