Ciclo de mercado

El ciclo de mercado es un concepto fundamental en el mundo de los negocios. Todos los productos y servicios experimentan diferentes etapas a lo largo de su vida útil, y comprender cómo funciona este ciclo puede ser clave para el éxito empresarial. Desde el lanzamiento de un nuevo producto hasta su declive, el ciclo de mercado sigue patrones predecibles que pueden ayudar a las empresas a tomar decisiones estratégicas y maximizar sus ganancias. En este artículo, exploraremos en detalle las diferentes fases del ciclo de mercado y cómo las empresas pueden sacar el máximo provecho de cada una de ellas. ¡Sigue leyendo para descubrir los secretos detrás del ciclo de mercado y cómo puedes utilizarlos para hacer crecer tu negocio!

Tendencias económicas observadas en diferentes tipos de entornos empresariales

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¿Qué es el ciclo de mercado?

El ciclo del mercado se refiere a las tendencias económicas observadas en diversos entornos empresariales. También se conoce como ciclo del mercado de valores en el que un valor en particular o varios valores de la misma clase de activos obtienen mejores resultados que otros. Esto puede deberse a que las condiciones imperantes en el mercado pueden favorecer el crecimiento dependiendo del modelo de negocio en el que se basan los valores.

Ciclo de mercado

Durante un ciclo, las ventas y la rentabilidad de una empresa pueden caracterizarse por un alto crecimiento. Las empresas que operan en una industria en particular pueden exhibir patrones similares que son de naturaleza cíclica y se denominan seculares.

Resumen

  • El ciclo del mercado se refiere a las tendencias económicas observadas en diversos entornos empresariales.
  • Puede surgir un nuevo ciclo de mercado cuando una nueva innovación tecnológica o un cambio en las regulaciones del mercado altera las tendencias existentes del mercado y crea otras nuevas.
  • Las cuatro fases de un ciclo de mercado incluyen la fase de acumulación, la fase de prima, la fase de distribución y la fase de descuento.

¿Cómo surgen nuevos ciclos de mercado?

Puede surgir un nuevo ciclo de mercado cuando una nueva innovación tecnológica o un cambio en las regulaciones del mercado altera las tendencias existentes del mercado y crea otras nuevas. El cambio es específico de la industria, lo que significa que no habrá un cambio generalizado en todas las áreas del mercado debido a la introducción de nuevos productos o un nuevo régimen regulatorio.

Un ciclo de mercado tiene en cuenta tanto indicadores técnicos como las tasas de interés como indicadores fundamentales como los precios de los valores y otras métricas.

¿Cómo se determina un ciclo de mercado?

Es casi imposible determinar exactamente en qué ciclo de mercado se encuentra porque no hay un comienzo o un final claramente identificables. Un ciclo de mercado no tiene una duración determinada, lo que significa que puede durar cualquier horizonte temporal, desde unos pocos días hasta una década. Puede resultar un obstáculo para la formación de la política económica y monetaria.

Normalmente, la duración de un ciclo de mercado depende de la perspectiva. Un operador de opciones puede estar interesado en los movimientos de precios durante barras de 5 minutos, mientras que los inversores en petróleo pueden querer observar un ciclo más largo de alrededor de 20 años.

Los ciclos del mercado pueden reconocerse en retrospectiva. Normalmente, el inicio y el final de un ciclo de mercado es el período entre los precios más altos y más bajos de un punto de referencia común, p. B. el S&P 500.

Sin embargo, muchos grandes inversores institucionales o incluso particulares se esfuerzan por anticipar cambios inminentes en la dirección de un ciclo de mercado. Esto les permite beneficiarse de los ciclos y realizar negocios rentables. Es el principio básico de la especulación financiera.

Diferentes fases de un ciclo de mercado.

En general, un ciclo de mercado tiene cuatro fases distintas. En cada etapa, los valores reaccionan de manera diferente a las condiciones imperantes en el mercado. Por ejemplo, las empresas que venden productos de lujo tienen altas tasas de crecimiento en una fase de auge o auge.

Durante una desaceleración o recesión, se espera que la industria de bienes de consumo de rápido movimiento (FMCG) obtenga mejores resultados. Esto se debe a que la demanda de necesidades básicas y bienes duraderos como alimentos y productos de higiene se mantiene constante.

Las cuatro fases de un ciclo de mercado son las siguientes:

1. Fase de acumulación

La acumulación ocurre inmediatamente después de que el mercado toca fondo. Al darse cuenta de que lo peor ya pasó, los inversores en valor, los administradores de dinero y los operadores sofisticados comienzan a comprar valores y las valoraciones se vuelven extremadamente importantes. Durante el período, el sentimiento del mercado cambia de negativo a neutral. Sin embargo, el mercado sigue siendo pesimista.

2. Fase de marcado

Durante la fase de margen, los inversores comienzan a entrar a lo grande y se observa un aumento significativo en el volumen del mercado. Las valoraciones están empezando a superar las normas históricas, pero el desempleo y los despidos siguen aumentando.

En la fase de margen, el sentimiento del mercado cambia de neutral a alcista o incluso eufórico en algunos casos. Se observa un clímax de ventas, que es un aumento parabólico final del precio debido a la participación de vallas e inversores vacilantes o reacios al riesgo.

3. Fase de ventas

La fase de ventas es la tercera fase del ciclo del mercado en la que los comerciantes comienzan a vender valores. El sentimiento del mercado cambia de alcista a mixto. Es el período al final del cual el mercado cambia de dirección.

La transición es gradual y puede llevar mucho tiempo. Los precios suelen permanecer más o menos constantes durante varios meses. Sin embargo, puede ocurrir debido a un cambio geopolítico negativo repentino o malas noticias económicas, como por ejemplo: B. bloqueos pandémicos, habrá una aceleración.

4. Fase de rebajas

La fase de descuento es la fase final de un ciclo de mercado y resulta terrible para los inversores que aún mantienen posiciones. Los precios de los valores están muy por debajo de lo que los inversores pagaron originalmente por ellos. Al ser el último período, también marca el comienzo de la siguiente fase de acumulación, en la que nuevos inversores compran las inversiones depreciadas.

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